建信鑫利回报灵活配置混合A基金最新净值跌幅达1.75％

金融界基金05月25日讯 建信鑫利回报灵活配置混合型证券投资基金（简称：建信鑫利回报灵活配置混合A，代码004652）05月22日净值下跌1.75%，引起投资者关注。当前基金单位净值为1.0330元，累计净值为1.0330元。

建信鑫利回报灵活配置混合A基金成立以来收益3.30%，今年以来收益0.49%，近一月收益0.73%，近一年收益19.95%，近三年收益--。

本基金成立以来分红0次，累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

基金经理为叶乐天，自2018年01月10日管理该基金，任职期内收益3.30%。

最新基金定期报告显示，该基金重仓持有中国平安（持仓比例3.85%）、贵州茅台（持仓比例3.75%）、中信证券（持仓比例3.27%）、海螺水泥（持仓比例3.16%）、兴业银行（持仓比例2.79%）、恒瑞医药（持仓比例2.73%）、三一重工（持仓比例2.28%）、招商银行（持仓比例2.20%）、中信银行（持仓比例2.03%）、海通证券（持仓比例1.95%）。

报告期内基金投资策略和运作分析

本基金为灵活配置型基金。基金管理人以量化分析研究为基础，利用量化模型进行仓位控制、个股选择和风险管理，坚持量化策略，尽量控制风险。在报告期，本基金的仓位及风格暴露基本保持稳定，受益于2019年市场上涨，本基金净值也有较明显上涨。本基金积极参与了科创板打新，获得了一定超额收益。

报告期内基金的业绩表现

本报告期本基金A净值增长率36.03%，波动率0.87%，本报告期本基金C净值增长率35.38%，波动率0.88%；业绩比较基准收益率17.99%，波动率0.62%。

管理人对宏观经济、证券市场及行业走势的简要展望

在报告期间，市场波动较大。2019年一季度，市场上涨较快，各主要指数均有较大涨幅，但从二季度开始，受中美贸易摩擦的影响，指数整体呈震荡行情，个股表现差异较大。展望2020年，受新型冠状病毒肺炎疫情影响，宏观经济受到非常大的影响，随着疫情扩散，这影响预计将持续较长时间，预计指数的波动率要远大于2019年，随着国内疫情的平稳以及前期指数的快速下跌，预计A股要快于其他市场企稳，未来仍需密切关注疫情发展以及国内国际政策，2020年注定将是不平常的一年。投资策略方面，未来个股差异仍会较大，精选个股仍是现阶段最重要的任务。（点击查看更多基金异动）