银华稳健增利灵活配置混合C基金最新净值跌幅达2.13％

金融界基金11月02日讯 银华稳健增利灵活配置混合型发起式证券投资基金（简称：银华稳健增利灵活配置混合C，代码005261）10月30日净值下跌2.13%，引起投资者关注。当前基金单位净值为1.2955元，累计净值为1.2955元。

银华稳健增利灵活配置混合C基金成立以来收益29.54%，今年以来收益34.40%，近一月收益0.44%，近一年收益42.77%，近三年收益--。

本基金成立以来分红0次，累计分红金额0亿元。目前该基金开放申购。

基金经理为马君，自2017年12月15日管理该基金，任职期内收益29.54%。

最新基金定期报告显示，该基金重仓持有贵州茅台（持仓比例1.41%）、美亚柏科（持仓比例1.12%）、五粮液（持仓比例1.10%）、拓斯达（持仓比例1.06%）、生物股份（持仓比例0.97%）、国睿科技（持仓比例0.96%）、洽洽食品（持仓比例0.96%）、伊利股份（持仓比例0.94%）、银轮股份（持仓比例0.93%）、宝信软件（持仓比例0.89%）。

报告期内基金投资策略和运作分析

在报告期内，我们积极改进自行开发的量化投资管理系统，采用系统管理和人工管理相结合的方式处理基金日常运作中所碰到的申购赎回处理、结构配比校验、风险优化等一系列事件。除此之外运用自行开发的量化投资模型，精选细分子行业个股，力争实现超越基准的阿尔法收益。

2020年三季度中，新冠疫情在国内得到了有效控制，全社会范围内复工复产进程顺利，宏微观层面多数指标逐步反弹复苏。而另一方面，疫情在全球范围内的控制情况仍不理想，部分国家的确诊数据在三季度末陆续出现了二次反弹迹象。在此环境下，决策层提出了“国内大循环为主体”的思路。A股市场在三季度中由上涨转为震荡，全季度来看仍然表现良好，各主要指数多为正收益。从行业层面，国防军工、餐饮旅游、电力设备等行业表现领先，通信、商贸零售、计算机等行业表现落后。

展望四季度我们认为，疫情控制情况、疫苗研发进展、地缘环境变化等因素将是全球市场的核心变量，也将反过来影响A股市场的情绪与资金流向。国内层面，在疫情控制得力、经济复苏顺利的背景下，A股市场仍将持续出现机会。我们需要关注的风险点在于，全球疫情的扩散带来的国际摩擦等黑天鹅事件。在此过程中，我们持续看好龙头类公司的超额收益。

报告期内基金的业绩表现

截至本报告期末银华稳健增利灵活配置混合发起式A基金份额净值为1.2997元，本报告期基金份额净值增长率为12.04%；截至本报告期末银华稳健增利灵活配置混合发起式C基金份额净值为1.2898元，本报告期基金份额净值增长率为11.94%；同期业绩比较基准收益率为3.61%。（点击查看更多基金异动）