午评：沪指半日跌0.93%盘中创2月底来新低 传媒及软件板块表现强势

金融界7月5日消息，周五A股三大股指低开低走午盘全线收跌，截止午盘，沪指跌0.93%报2929.98点，深成指跌0.52%报8628.95点，创业板指跌0.25%报1643.18点，科创50指数跌0.4%报687.63点；盘中，沪指跌超1%至2922.89点创2月21日以来新低；深证成指跌超1%至8573.76点创2月7日以来新低；创业板指跌近1%至1631.89点创2月6日以来新低。个股涨多跌少，上涨个股超2800只，沪深两市合计成交额3345.8亿元。

盘面上，文生视频、Web3.0、财税数字化板块涨幅居前，人形机器人、元件、PCB概念板块跌幅居前。板块方面，AIGC概念股及中报预增股走高，其中福石控股涨停、青岛金王、华菱线缆涨停；财税数字化板块走高，天玑科技涨超20%，券商股及软件服务股拉升，竞业达、湘邮科技涨停，锦龙股份涨超7%，人形机器人板块回调，斯菱股份跌超8%；红利股走低，中国海油跌超3%，银行股多数下挫，工商银行跌超2%；民爆概念走低，高争民爆跌超6%；

热点板块

中报预增股大涨，青岛金王、华菱线缆涨停，微电生理、物产金轮、新疆天业、德业股份、盾安环境等涨超5%。

AIGC概念股走高，福石控股涨停，因赛集团涨逾8%，信雅达、果麦文化、宣亚国际等跟涨。

券商股拉升，锦龙股份涨超7%，首创证券、国联证券、湘财证券、海通证券、天风证券、华鑫股份、太平洋等跟涨。

软件服务板块走强，通达海、任子行、天玑科技、天亿马等多只个股20%涨停，竞业达、湘邮科技涨停，初灵信息、汉鑫科技等大涨。

数据要素概念延续强势，湘邮科技2连板，三维天地、铜牛信息、竞业达、零点有数等跟涨。

财税数字化板块拉升，天玑科技涨超20%，旋极信息、汉鑫科技、宏景科技、零点有数等跟涨。

传媒等AI应用方向走强，佳云科技20cm涨停，天地在线封板，福石控股涨超10%，中南传媒、因赛集团、凤凰传媒等跟涨。

中药板块冲高，长药控股4天3板，香雪制药涨超10%，陇神戎发、大唐药业、粤万年青、维康药业等纷纷走高。

黄金股震荡，玉龙股份涨超6%，深中华A、银泰黄金、赤峰黄金、中金黄金、山东黄金等跟涨。

低价股反复活跃，长药控股走出4天3板，股价在4日内接近翻番；飞利信20CM涨停，新动力、美晨生态、纳川股份等多股涨超5%。

民爆概念震荡走低，高争民爆跌超6%，雪峰科技跌超3%，保利联合、佰奥智能、易普力等跟跌。

光伏、储能板块反弹，艾罗能源涨超11%，德业股份、固德威、阳光电源、锦浪科技、禾迈股份等涨幅靠前。

人形机器人板块回调，斯菱股份跌超8%，丰立智能跌超5%，崇达技术、盛通股份、北特科技跟走低。

红利股走低，中国海油跌超3%，陕西煤业、中国神华跌超2%，工商银行、农业银行、长江电力、宁沪高速等走低。

银行股全线走低，工商银行跌超2%、建设银行、农业银行、中国银行、招商银行、交通银行均跌超1%。

机构观点

华西证券：北京限购接续松绑 关注产业链超跌核心资产

2024 H2 的整体布局机会存在以下 4 个方面：第一是全球资源品的继续上行带来的机会，核心是产能周期更长;第二是重点关注水利核电等国家级重点工程带来的投资机会;第三是内需经济复苏带来的制造业等相关的机会。第四，低配地产链核心资产的超跌修复，经过2024 年调结构、处理遗留问题后布局2025年。

华泰证券：制冷剂配额方案明确 高景气可期待

国内配额履约方案(2024-2030)征求意见发布，《方案》进一步明确制冷剂步入供给强约束周期，叠加空调/汽车等需求支撑，行业景气有望延续，中长期而言，低GWP产品(如R32)配额更多的头部企业充分受益，并关注HFOs应用拓展。供需共振下，该团队看好制冷剂景气，头部企业或具备长期配置价值。

兴业证券：稀土产业链监管升级 规范化运行或助力景气度触底回升

《稀土管理条例》发布，有利于建立全产业链监管体系，产品从原料到去向可实现全程可追溯，压缩非法生产或走私矿供应的生存空间，有利于实现对行业供应情况的精准把控，平抑价格波动。受制于前两年采冶配额供应的高增速以及需求放缓，稀土价格从高位持续回落，当前处于底部区间;《条例》有助于深化行业供给侧改革，构建共赢生态，提振市场信心，行业景气度或触底回升。

中金公司：随着AI算力提升 先进AI服务器电源的重要性持续升级

随着AI算力提升，先进AI服务器电源的重要性持续升级。AI服务器电源主要分为AC/DC和DC/DC两部分。中金公司预计2024/25年AI电源(AC/DC)需求有望达到10.2GW/11.8GW，AI电源(DC/DC)需求有望达到3GW/4GW，其中AC/DC的市场规模到2025年有望达到156~272亿元。台系厂商主导AI电源市场，该团队认为随着产品端的推陈出新和升级迭代，国产品牌有望在AI服务器电源领域实现进一步的突破升级。