五洲新春获开源证券买入评级，上半年业务进展亮眼

2024年8月29日，五洲新春获开源证券买入评级，近一个月五洲新春获得1份研报关注。

研报预计2024-2026年归母净利润为1.87/2.37/2.93亿元（前值为1.95/2.39/2.99亿元）。研报认为，公司2024上半年实现营收17.52亿元，同增1.01%，实现归母净利润0.75亿元，同降9.64%，其中汽车零配件表现亮眼，实现营收1.96亿元，同增14.20%，由于上半年风电下游装机不及预期，公司风电滚子收入下降，下半年有望扭转颓势。公司积极开发丝杠产品，进展亮眼。受下游风电需求不及预期影响，我们略微下调盈利预测，尽管短期承压不改长期增长趋势。

风险提示：轴承行业景气度下滑，机器人业务进展不及预期。